今天资金面均衡偏松。早盘大行银行融出较昨日增加，股份制和城商融出一般。4-7d开盘报在2.20%附近，机构观望情绪较浓，随后降至2.15%快速成交；21d开盘在3.3%附近成交相对较少，随后渐渐降至3.2%，成交大量。早盘过后，月内资金需求大大减弱，4-6D资金价格一路走低至2.1%，但仍成交寥寥；21d价格在3.15-3.2%间震荡。午盘过后，银行供给继续好转，资金渐向松，7d和21d最低降至2.05%和3.15%，机构需求依旧清淡极少成交。随后月内资金价格持续降至2.0%，部分机构隔夜需求转4-6d，成交略有增多。尾盘银行出隔夜减点成交。
中国央行今日进行1690亿元7天期和820亿14天期逆回购操作，中标利率为1.80%和1.95%，与此前持平。 今日有1100亿元逆回购到期。
【9月21日利率债结果】
3Y 230213X17 加权利率 2.3974% 全场倍数 4.36倍 边际倍数 2.17倍
7Y 092302002X7 加权利率 2.7495% 全场倍数 5.83倍 边际倍数 10.5倍
10Y 230215X2 加权利率 2.6715% 全场倍数 2.82倍 边际倍数 1.65倍
20Y 09230220X9 加权利率 2.9969% 全场倍数 4.47倍 边际倍数 37倍
今日国开市场需求尚可，3Y费后2.4748，低二级2.5BP，7Y费后2.7856，低二级2.4BP，10Y费后2.7097，低二级1.5BP，20Y费后3.0262，高二级0.1BP。
【口行结果】
3Y 230303X20 加权利率 2.3566% 全场倍数 7.53倍 边际倍数 1.41倍
5Y 230315X7 加权利率 2.5533% 全场倍数 4.49倍 边际倍数 3.5倍
10Y 230311X11 加权利率 2.8172% 全场倍数 5.7倍 边际倍数 1.01倍
今日口行市场需求偏强，3Y费后2.3896，低二级7.0BP，5Y费后2.5821，低二级5.8BP，10Y费后2.8386，低二级1.6BP。
23青海15，198808.SH，5Y，60.2216（亿），边际2.9807，发行利率2.65，全场22.5633，利差15
23青海16，198809.SH，30Y，29.7784（亿），边际12.1567，发行利率3.1，全场22.3921，利差12
23青海17，198810.SH，7Y，54.5（亿），边际2.3229，发行利率2.8，全场20.9908，利差15
23青海18，198811.SH，10Y，9.2094（亿），边际1.1434，发行利率2.9，全场24.6162，利差25
23湖北债103，2371169.IB，10Y，133.0322（亿），边际2.2，发行利率2.87，全场23.29，利差22
23湖北债104，2371170.IB，10Y，1.15（亿），边际2.67，发行利率2.85，全场28.78，利差20
23湖北债105，2371171.IB，8Y，10.29（亿），边际1.26，发行利率2.75，全场28.26，利差10
23湖北债106，2371172.IB，13Y，29.82（亿），边际1.17，发行利率2.97，全场29，利差20
23湖北债107，2371173.IB，16Y，96.65（亿），边际1.15，发行利率3.07，全场26.06，利差25
23湖北债108，2371174.IB，21Y，21.14（亿），边际22.92，发行利率3.08，全场28.53，利差10
23湖北债109，2371175.IB，5Y，14（亿），边际3.19，发行利率2.55，全场29.79，利差5
23湖北债110，2371176.IB，7Y，5.43（亿），边际2.65，发行利率2.7，全场29.87，利差5
23湖北债111，2371177.IB，10Y，6（亿），边际4.2，发行利率2.85，全场28.42，利差20
23湖北债112，2371178.IB，8Y，1（亿），边际1，发行利率2.75，全场30.3，利差10
23湖北债113，2371179.IB，13Y，1.5（亿），边际2，发行利率3.02，全场28.73，利差25
23湖北债114，2371180.IB，16Y，5（亿），边际3.33，发行利率3.07，全场28.16，利差25
23浙江债64，2371152.IB，3Y，216.03（亿），边际3.5，发行利率2.42，全场16.81，利差5
2023年9月21日一级短融发行结果
23首旅SCP010， ，9e， AAA/-， 97D， 国企， 【2.34】， 上海银行， 2023/12/27， 周三到期
23首旅SCP012， ，8e， AAA/-， 97D， 国企， 【2.34】， 北京银行， 2023/12/27， 周三到期
23首旅SCP011， ，8e， AAA/-， 97D， 国企， 【2.34】， 杭州银行， 2023/12/27， 周三到期
23苏交通SCP021， ，20e， AAA/-， 120D， 国企， 【2.36】， 中信银行， 2024/01/19， 周五到期
23广州地铁SCP015， ，10e， AAA/-， 180D， 国企， 【2.37】， 平安银行， 2024/03/19， 周二到期
23通商租赁SCP010， ，5e， AAA/-， 214D， 央企， 【2.44】， 招商银行， 2024/04/22， 周一到期
23格力SCP015， ，10e， AAA/-， 267D， 国企， 【2.54】， 招商银行， 2024/06/14， 周五到期
23苏州港SCP003， ，3e， AA+/-， 112D， 国企， 【2.57】， 宁波银行， 2024/01/11， 周四到期
23安吉租赁CP002， ，5e， AA+/-， 365D， 国企， 【2.71】， 上海银行， 2024/09/20， 周五到期
23桐乡城投SCP003， ，5.7e， AA+/-， 202D， 国企， 【2.73】， 宁波银行， 2024/04/10， 周三到期
23合肥高新SCP002， ，5e， AA/-， 270D， 国企， 【2.80】， 兴业银行， 2024/06/17， 周一到期
23华媒SCP002， ，2.6e， AA+/-， 270D， 国企， 【2.87】， 杭州银行， 2024/06/17， 周一到期
23福高国资SCP002， ，1e， AA+/-， 195D， 国企， 【2.88】， 中国银行， 2024/04/03， 周三到期
23天津轨交SCP016， ，4e， AAA/-， 270D， 国企， 【3.10】， 平安银行， 2024/06/17， 周一到期
23津城建SCP062， 休1，15e， AAA/-， 45D， 国企， 【3.19】， 邮储银行， 2023/11/05， 周日到期
23宿迁新城SCP003， ，3.9e， AA/-， 270D， 国企， 【3.19】， 南京银行， 2024/06/17， 周一到期
23靖江港SCP005， ，0-1e， AA+/-， 270D， 国企， 【3.43】， 中国民生银行， 2024/06/17， 周一到期
23江西金融SCP002， ，6e， AA+/-， 270D， 国企， 【3.45】， 北京银行， 2024/06/17， 周一到期
23共享工业SCP005， ，0-4e， AA/-， 270D， 国企， 【3.65】， 中信证券， 2024/06/17， 周一到期
23花园CP002， ，5e， AA+/-， 365D， 民企， 【5.00】， 浙商银行， 2024/09/20， 周五到期
23东阳光SCP007， ，2-5e， AA+/-， 270D， 民企， 【6.80】， 广东顺德农商行， 2024/06/17， 周一到期
2023年9月21日一级中票发行结果
23中交一公MTN002， ，5e， AAA/AAA， 3Y+N， 央企， 【3.33】， 招商银行， 2026/09/21， 周一到期
23中交投MTN003， 休1，0-7.5e， AAA/AAA， 2Y+N， 央企， 【3.43】， 中信证券， 2025/09/21， 周日到期
23粤交投MTN005， ，6.6e， AAA/AAA， 5Y+N， 国企， 【3.65】， 招商银行， 2028/09/21， 周四到期
23惠山国投MTN002， ，7e， AA+/-， 3Y， 国企， 【3.32】， 南京银行， 2026/09/21， 周一到期
23望城城投MTN001， ，6e， AA+/-， 3Y+2Y， 国企， 【3.45】， 海通证券， 2028/09/21， 周四到期
23华能MTN015， 休1，0-20e， AAA/AAA， 2Y+N， 央企， 【3.08】， 中信证券， 2025/09/21， 周日到期
23金坛国发MTN002， ，0-5e， AA+/-， 3Y， 国企， 【3.78】， 中信证券， 2026/09/21， 周一到期
23浙商资产MTN006， ，5e， AAA/-， 3Y+2Y， 国企， 【3.34】， 杭州银行， 2028/09/21， 周四到期
23东龙控股MTN002， ，0-3e， AA+/-， 2Y+1Y， 国企， 【3.60】， 中信银行， 2026/09/21， 周一到期
23豫航空港MTN014， ，0-15e， AAA/-， 1.48Y， 国企， 【4.39】， 兴业银行， 2025/03/14， 周五到期
23京能国际MTN001， 休1，0-10e， AAA/AAA， 2Y+N， 其他， 【3.68】， 招商证券， 2025/09/21， 周日到期
23晋焦煤MTN002， ，30e， AAA/AAA， 3Y+N， 国企， 【3.40】， 广发证券， 2026/09/21， 周一到期
23首都机场MTN001， ，20e， AAA/-， 3Y， 央企， 【2.73】， 中国银行， 2026/09/21， 周一到期
23浙商资产MTN005， ，5e， AAA/-， 3Y+2Y， 国企， 【取消发行】， 中信银行， 2028/09/21， 周四到期
一级市场（9月22日发行） （一级组）
9月22日
今日簿记利率债
利率债4283.96亿=国债3650亿+政金债70亿+地方债433.96亿+政府支持机构债130亿
国债
10:35-11:35
23贴现国债60 400亿元 0.2493年 - 混合式
23贴现国债59 950亿元 0.4986年 - 混合式
23附息国债20 1150亿元 2年 - 混合式
23附息国债21 1150亿元 5年 - 混合式
口行
10:00-11:10
23进出06(增3) 50亿元 366D 1.93% 荷兰式
23进出02(增17) 20亿元 2年 2.35% 荷兰式
今日簿记地方债
一般政府债
15:00-15:40
23安徽102 35.4841亿元 7年 荷兰式
专项政府债
15:00-15:40
(再融资专项债) 23安徽103 10.9427亿元 5年 荷兰式
(普通专项债) 23安徽105 10.53亿元 5年 荷兰式
(普通专项债) 23安徽110 0.5亿元 7年 荷兰式
(普通专项债) 23安徽106 17.97亿元 7年 荷兰式
(再融资专项债) 23安徽104 75.9966亿元 7年 荷兰式
(普通专项债) 23安徽108 3.23亿元 10年 荷兰式
(普通专项债) 23安徽107 14.68亿元 10年 荷兰式
(普通专项债) 23安徽111 25.01亿元 10年 荷兰式
(普通专项债) 23安徽112 107.19亿元 15年 荷兰式
(普通专项债) 23安徽113 98.78亿元 20年 荷兰式
(普通专项债) 23安徽114 32.65亿元 30年 荷兰式
(普通专项债) 23安徽109 1亿元 30年 荷兰式
政府支持机构债
23汇金01 130亿元 7年 AAA/- 荷兰式 2.3-3.3 10:00-11:00 农业银行/交通银行/浦发银行/中信证券/申万宏源/国家开发银行
【短融中票】
2023-09-22 超短融一级新发信息
23泉州交通SCP006:泉州交通发展集团有限责任公司,270D,AAA,5亿,国企,福建,交通基础设施,发行:0922,缴款:0925,上市:0926
23泸发SCP001:泸州产业发展投资集团有限公司,270D,AA/A-1,5~10亿,国企,四川,综合类Ⅲ,发行:0922,缴款:0925,上市:0926,(泸州发展控股集团有限公司)
2023-09-22 短融一级新发信息
23豫航空港CP006:【3.54.5】,河南航空港投资集团有限公司,1Y,AAA,015亿,国企,河南,综合类Ⅲ,发行:0922-0925,缴款:0926,上市:0927
23津城建CP018:天津城市基础设施建设投资集团有限公司,1Y,AAA,15亿,国企,天津,综合类Ⅲ,发行:0922,缴款:0925,上市:0926
23长寿开投CP002:重庆长寿开发投资(集团)有限公司,1Y,AA+,0~5亿,国企,重庆,建筑与工程Ⅲ,发行:0922,缴款:0925,上市:0926
23镇江交通CP006:镇江交通产业集团有限公司,1Y,AA+,5亿,国企,江苏,建筑与工程Ⅲ,发行:0922-0925,缴款:0926,上市:0927
23晋城国资CP003:晋城市国有资本投资运营有限公司,366D,AA+,0~5亿,国企,山西,石油、天然气与供消费用燃料,发行:0922,缴款:0925,上市:0926
23东楚投资CP003:黄石市东楚投资集团有限公司,1Y,AA+,0~5亿,国企,湖北,建筑与工程Ⅲ,发行:0922-0925,缴款:0926,上市:0927
23高淳经开CP010:江苏高淳经济开发区开发集团有限公司,1Y,AA,1.5亿,国企,江苏,建筑与工程Ⅲ,发行:0922-0925,缴款:0926,上市:0927
2023-09-22 中票一级新发信息
23济南轨交MTN001:济南轨道交通集团有限公司,548D,AAA,10亿,国企,山东,建筑与工程Ⅲ,发行:0922,缴款:0925,上市:0926
23通商租赁MTN001:招商局通商融资租赁有限公司,2+1Y,AAA,5亿,央企,天津,多元金融服务,发行:0922-0925,缴款:0926,上市:0927,休2
23华发集团MTN005:【3.46~3.56】,珠海华发集团有限公司,3Y,AAA,10亿,国企,广东,综合类Ⅲ,发行:0922,缴款:0925,上市:0926
23河钢集GN002:河钢集团有限公司,3Y,AAA,10亿,国企,河北,金属、非金属与采矿,发行:0922,缴款:0925,上市:0926
23华阳新材MTN013:华阳新材料科技集团有限公司,5Y,AAA,0~10亿,国企,山西,综合类Ⅲ,发行:0922-0925,缴款:0926,上市:0927
23水电十局MTN001:【预计3~4.5】,中国水利水电第十工程局有限公司,2Y+N,AA+,3亿,央企,四川,建筑与工程Ⅲ,发行:0922,缴款:0925,上市:0926
23乌交旅MTN003A:【3.54.9】,乌鲁木齐交通旅游投资(集团)有限公司,2Y+N,AA+,010亿,国企,新疆,综合类Ⅲ,发行:0922-0925,缴款:0926,上市:0927
23哈尔滨投MTN002:【3.55】,哈尔滨投资集团有限责任公司,2Y,AA+,37.5亿,国企,黑龙江,商业服务与用品,发行:0922,缴款:0925,上市:0926
23闽建工MTN001:福建建工集团有限责任公司,2Y,AA+,3亿,国企,福建,建筑与工程Ⅲ,发行:0922-0925,缴款:0926,上市:0927
23乌交旅MTN003B:【45.2】,乌鲁木齐交通旅游投资(集团)有限公司,3Y+N,AA+,010亿,国企,新疆,综合类Ⅲ,发行:0922-0925,缴款:0926,上市:0927,休2
23宣城国资MTN002:【预计2.8~3.8】,宣城市国有资产投资有限公司,3Y,AA+,10亿,国企,安徽,多元金融服务,发行:0922-0925,缴款:0926,上市:0927,休2
23黄石城发MTN006:黄石市城市发展投资集团有限公司,2+1Y,AA+,0~10亿,国企,湖北,建筑与工程Ⅲ,发行:0922-0925,缴款:0926,上市:0927,休2
23日照城投MTN003:日照城投集团有限公司,2+2+1Y,AA+,0~5亿,国企,山东,建筑与工程Ⅲ,发行:0922,缴款:0925,上市:0926
23西安投资MTN003:西安投资控股有限公司,3+2Y,AA+,3亿,国企,陕西,多元金融服务,发行:0922-0925,缴款:0926,上市:0927
23盛裕投资MTN001:【3.44.4】,扬州盛裕投资发展有限公司,3+2Y,AA/AA+,05亿,国企,江苏,建筑与工程Ⅲ,发行:0922,缴款:0925,上市:0926,(扬州高发产业投资发展集团有限公司:不可撤销连带责任担保)
9月22日
今日簿记ABS
安逸花2023年第四期个人消费贷款资产支持证券
主承：中信建投/中金公司/华夏银行/三井住友银行(中国)有限公司
时间：09:00-18:00
23安逸花4A 7.5亿元 1年 2024/09/26 AAA 3-4 中诚信国际 簿记建档
23安逸花4B 1亿元 1.1年 2024/10/26 AA+ 3.5-4.5 中诚信国际 簿记建档
23安逸花4C 1.5亿元 1.7年 2025/06/26 - 中诚信国际
深圳前海联捷商业保理有限公司2023年度第一期华发优生活三号资产支持票据
主承：广发证券/建设银行
时间：09:00-18:00
23优生活三ABN001优先 3.67亿元 1年 2024/09/13 AAA 联合资信 簿记建档
23优生活三ABN001次 0.01亿元 1年 2024/09/13 - 联合资信
其它金融机构债
23交行债02 合计发行400亿元 3Y -/- 无担保 中信建投证券,中国银行,中国工商银行,中国农业银行,中国邮政储蓄银行,招商银行,国泰君安,华泰证券,光大证券,国信证券
23奇瑞徽银绿色债02 09:00-18:00 10亿元 3Y AA+/AA+ 无担保 招商证券,光大证券,上海银行,昆仑银行,渤海银行 4-5
23建行永续债02 09:00-18:00 合计发行300亿元 5Y+NY AAA/AAA 无担保 华泰证券,中国工商银行,中国银行,中信证券,中金公司,中信建投证券,光大证券,国信证券 3-3.6
23东方二级资本债01BC 09:00-18:00 合计发行40亿元 5Y+5Y AAA/AAA 无担保 东兴证券,中国银行,中国农业银行,中国建设银行,中国邮政储蓄银行,中国光大银行,华夏银行,恒丰银行,天津银行,中金公司,中信证券,华泰证券,国泰君安,招商证券 3.6-4.1
23穗港03-小公募 广州港集团 9月22日 4亿元 (未设基础规模) 2Y+1Y -/- 无担保 广发证券,中金公司 2-3 上交所
23中S11-小公募 中信证券 9月22日 50亿元 (未设基础规模) 274D A-1/AAA 无担保 海通证券,招商证券,光大证券,五矿证券 2-3 上交所
23株国08-小公募 株洲国投 9月22日 5亿元 (未设基础规模) 2Y /AA+ 无担保 长江证券,华泰联合证券 3.6-5 上交所
23赣财02-小公募 江西财投 9月22日 8亿元 (未设基础规模) 3Y -/AAA 无担保 中泰证券 2.5-3.7 上交所
常山县城市投资集团有限公司2023年面向专业投资者非公开发行公司债券(第一期) 9月22日 10亿元 3Y 3.60%-4.60% /AA 无担保 浙商证券,国开证券,五矿证券,东方投行 上交所
高安市发展投资集团有限公司2023年面向专业投资者非公开发行绿色公司债券(第一期) 9月22日 8亿元 3Y+2Y 3.50%-5.00% /AA 江西省信用融资担保集团股份有限公司担保 第一创业承销保荐 上交所
杭州上城区城市建设发展集团有限公司2023年面向专业投资者非公开发行公司债券(第一期) 9月22日 15亿元 3Y+2Y 2.80%-3.80% AAA/AAA 杭州上城区国有资本运营集团有限公司担保 国信证券,财通证券,平安证券 上交所
河南中原金控有限公司2023年面向专业投资者非公开发行公司债券(第二期) 9月22日 3.7亿元 2Y 5.0%-6.0% -/AA+ 无担保 国金证券,华泰联合证券 上交所
恒泰证券股份有限公司2023年面向专业投资者非公开发行公司债券(第一期) 9月22日 19.5亿元 3Y 0 /AA+ 北京金融街投资(集团)有限公司担保 招商证券,东亚前海证券 上交所
嘉兴滨海控股集团有限公司2023年面向专业投资者非公开发行公司债券(第二期) 9月22日 3亿元 5Y 3.30%-4.30% -/AA+ 无担保 国融证券 上交所
连云港市城建控股集团有限公司2023年面向专业投资者非公开发行公司债券(第三期) 9月22日 9亿元 3Y+2Y 3.20%-4.50% -/AA+ 无担保 中信证券,招商证券,国泰君安,东吴证券 上交所
四川西南发展控股集团有限公司2023年面向专业投资者非公开发行公司债券(第二期) 9月22日 10亿元 3Y 4.50%-5.20% -/AA 德阳发展控股集团有限公司担保 兴业证券 上交所
泰安泰山控股有限公司2023年面向专业投资者非公开发行公司债券(第三期) 9月22日 5亿元 3Y 5%-7% AA+/AA 泰安高新建设集团有限公司担保 东海证券 上交所
盐城城北开发建设投资有限公司2023年面向专业投资者非公开发行公司债券(第一期) 9月22日 6亿元 2Y 4.10%-5.50% /AA+ 无担保 东吴证券 上交所
重庆开乾投资集团有限公司2023年面向专业投资者非公开发行乡村振兴公司债券(第二期) 9月22日 5.8亿元 5Y 6.50%-7.10% -/AA 无担保 上海证券 上交所
重庆市南部新城产业投资集团有限公司2023年面向专业投资者非公开发行短期公司债券(第二期) 9月22日 3.4亿元 366D 2.80%-3.80% -/- 无担保 华源证券 上交所
驻马店市城乡建设投资集团有限公司2023年面向专业投资者非公开发行公司债券(第四期) 9月22日 4.7亿元 2Y+2Y+1Y 4.00%-5.20%（含上下限） /AA+ 无担保 光大证券,中信建投证券,渤海证券 上交所
【存款】0921已更
今日线下存款价格涨跌互现，成交主要集中在跨春节期限，交投情绪不错。
【利率债】0921更新
今天短利率交投一般，收益率整体小幅下行。1Y以上期限交投一般，收益率震荡下行，尾盘企稳。
今日地方债交投清淡，长久期个券成交较多。
短融、NCD9.21已更新
今日NCD交投情绪火爆，受资金转松影响，存单收益全天整体下行2bp左右。具体来看，9月到期1.90；12月到期2.32；明年3月到期2.39；明年4月到期2.43；明年6月到期2.43；明年9月到期2.4525。
今日银行间短券市场情绪火热，日初买卖平衡成交围绕估值附近，午后情绪转强市场收益率整体下行。除季内品种需求减弱外其他期限收益率整体下行0-4bp。买盘以理财、基金为主。
中票9.21已更新
今天中票交投情绪整体活跃，1-3y成交较多，高资质债券成交基本围绕估值，收益高点的债券则更受追捧，成交在估值到-5位置。
企业债、公司债、银行债 9.21已更新
今日公司债企业债交投活跃，收益小幅下行，需求集中在1-3年附近AAA、AA+和3-5年AAA，成交在估值-1附近。银行债交投活跃，收益下行明显，二级和永续品种收盘成交在估值-5附近。
银华基金固收交易部：
资金组：郜子健、王皓然、高洁、王忻怡、马梓涵、涂仪寰、赵璇
一级组：宋达、洪磊、王智飞
线下组：于茜、耿丹庭、杨扬雪
二级组：郝斌、李依依、冯骏、杨旭、高红、姜时雨、武毓捷、李恺天、张鲲翼
发布于：北京